شاخص مقاومت نسبی (RSI)

شاخص قدرت نسبی تمثیل انرژی درونی سهم برای حرکت به سمت بالاست، یا اینکه به دلیل فقدان انرژی لازم افت خواهد کرد.

اندیکاتور RSI چیست؟ کاربرد rsi در تحلیل تکنیکال

یکی از قدرتمندترین و انعطاف پذیرترین ابزارهایی که در دست تحلیل گران تکنیکال بازار است، اندیکاتور Rsi می باشد که سرمایه گذاران سیگنال های خرید و فروش قوی را از آن دریافت می کنند و به همین دلیل rsi از محبوبیت بالایی در بین اهالی بازار برخوردار شده است. اما این اندیکاتور واقعا چگونه به ما کمک می کند تا خرید و فروش های مطمئن تری داشته باشیم؟
در واقع وظیفه ی اصلی اندیکاتور آر اس ای این است که به ما درباره ی بیش از حد فروخته شدن یا بیش از حد شاخص مقاومت نسبی (RSI) خریده شدن یک دارایی اطلاع دهد و نقاط ورود و خروج مناسب را به کمک مباحثی همچون واگرایی Rsi و قوانین روند در Rsi که در ادامه به آنها خواهیم پرداخت، برای ما نمایان کند.

تعریف اندیکاتور RSI

اندیکاتور RSI نشان دهنده ی قدرت بازار و قدرت خریداران و فروشندگان نسبت به هم است و به همین دلیل شاخص قدرت نسبی نامیده می شود که مخفف Relative Strength Index می باشد. RSI اندیکاتوری بازگشتی است که برای تایید و تعیین نقاط و سطوح بازگشتی بازار به کار برده می شود و از گروه اسیلاتور های مومنتوم است؛ جی ولز ویلدر در سال ۱۹۷۸ در کتاب معروفش “مفاهیم جدید در تحلیل تکنیکال” این اسیلاتور محبوب و کاربردی را به عنوان سیستمی جدید در بررسی و نحوه خرید و فروش سهام معرفی کرد.
این اندیکاتور در نرم افزار های تحلیل تکنیکال در زیر نمودار قیمت ـ زمان رسم می شود. در گذشته نحوه محاسبه اندیکاتور rsi بسیار سخت بود و از طریق فرمول و روابط پیچیده ای انجام می گرفت، اما امروزه این ابزار با چند کلیک تحلیل گران به راحتی در نرم افزارهای تحلیل تکنیکال به نمایش در می آید.

بازه زمانی و حساسیت اندیکاتور rsi

RSI یک اسیلاتور قیمتی است و در محاسبات خود از میانگین قیمت ها در بازه های زمانی بهره می برد و همواره بین دو سطح ۰ و ۱۰۰ در حال نوسان است. هرچه بازه زمانی کوچکتری در نظر گرفته شود این اندیکاتور حساسیت بیشتری نسبت به تغییرات قیمت نشان خواهد داد و به همین ترتیب نوسانات بیشتری خواهد داشت و سیگنال های خرید و فروش بیشتری را به سرمایه گذاران خواهد داد.
اما متداول ترین تنظیمات این ابزار، تعیین دوره ی ۱۴ روزه و همچنین مشخص کردن دو سطح ۳۰ و ۷۰ به عنوان سطوح ویژه از سوی فعالان بازار سرمایه می باشد.

در این درجه بندی ۳۰ نشان از فروش های افراطی و سطح حمایتی است که به احتمال زیاد سهم برگشت قیمت را در پیش خواهد گرفت و درجه ۷۰ نشان از خرید های افراطی و سطح مقاومتی است که احتمالا کاهش قیمت سهم را خواهیم داشت. درجه ۵۰ هم به عنوان سطح میانی در نظر گرفته می شود.

برای درک بهتر به مثال زیر که متعلق به شرکت فولاد مبارکه اصفهان است، توجه کنید. همانطور که مشاهده می کنید در ابتدا شاهد عبور اندیکاتود rsi از سطح ۷۰ و ورود این اندیکاتور به منطقه اشباع خرید هستیم، در همین زمان در نمودار سهم شاهد چرخش سهم و نزولی شدن روند هستیم که با فلش قرمز رنگ نشان داده شده است؛ در ادامه این روند نزولی شاهد عبور اندیکاتور به زیر سطح ۳۰ و ورود به منطقه اشباع فروش هستیم که افراطی شدن فروش ها را نشان می هد. در این نقطه هم شاهد اتمام نزول و برگشت سهم هستیم که با فلش سبز رنگ نشان داده شده است.

خط روند در rsi

یکی از کاربرد های جالب اسیلاتور RSI این است که می توان از قوانین خط روند در آن استفاده کرد و در زمان شکست روند به بررسی آن پرداخت و موقعیت های مناسب خرید و فروش را شناسایی کرد.
قوانین سطوح حمایت و مقاومت در rsi همانند نمودار قیمت سهم است؛ یعنی به همان شکل که خطوط روند را در مورد قیمت استفاده می کنیم بطور مشابه می توانیم همان خطوط را در اندیکاتور آر اس ای استفاده کنیم و با اتصال نقاط کمینه به یکدیگر می توانیم به حمایت دینامیک و با اتصال نقاط بیشینه به مقاومت دینامیک برسیم.

نکته : هر چقدر حمایت و مقامت اندیکاتور rsi با قدرت بیشتری شکسته شوند از اعتبار بالاتری برخوردار خواهند بود و می توان با اعتماد بیشتری معامله کرد.

در شکل بالا که مربوط به پالایش نفت اصفهان می باشد با شکسته شدن خط روند اندیکاتورrsi ، خود سهم نیز خط روند قیمت را می شکاند و سهم وارد فاز اصلاحی می شود.

واگرایی در RSI

وجود واگرایی در اندیکاتور rsi یکی از محبوب ترین سیگنال های معاملاتی برای فعالان بازار سرمایه است. در حالت عادی زمانی که نمودار سقف یا کف جدیدی را تشکیل می دهد اندیکاتور هم همین کار را می کند؛ اما در واگرایی که نوعی ناهمگونی بین قیمت و اندیکاتور است زمانی که نمودار سقف ها و کف های جدیدی را تشکیل می دهد اندیکاتور قادر به این کار نیست و برعکس عمل می کند.
بنابراین شاخص مقاومت نسبی (RSI) یک واگرایی زمانی بوجود می آید که بر اساس قیمت پتانسیل ادامه روند وجود داشته باشد اما بر اساس اندیکاتور تغییری در نسبت قدرت خرید خریداران و فروشندگان ایجاد شده که بیانگر ضعف موج قیمتی اخیر خواهد بود.
واگرایی بین rsi و خطوط قیمت در زمانی که اعداد بالاتر از سطح ۷۰ و یا پایین تر از سطح ۳۰ باشند اخطاری بسیار جدی برای سرمایه گذاران می باشد که حتما باید به آن توجه کنند چرا که این واگرایی اهمیت بالایی دارد و می تواند نشان از برگشت نمودار قیمت باشد.

انواع واگرایی ها

بر اساس حالت های مختلفی که بین قیمت و اندیکاتور RSI اتفاق می افتاد؛ واگرایی به دو دسته واگرایی معمولی و واگرایی مخفی که هرکدام دارای انواع مثبت و منفی هستند تقسیم می شود که در این مطلب به اختصار به هر کدام از آنها خواهیم پرداخت و لی شما می توانید برای مطالعه بیشتر در مورد واگرایی به مطلب “ واگرایی چیست؟ “ مراجعه کنید.

خواندن این مطلب می تواند برای شما مفید باشد: واگرایی چیست؟ انواع واگرایی و کاربردشان

واگرایی معمولی در rsi

واگرایی معمولی اخطاری برای بازگشت است و ضعف را در روند فعلی نشان می دهد. تحلیل گران بعد از مشاهده این واگرایی منتظر چرخش روند صعودی به نزولی و برعکس خواهند بود.
واگرایی معمولی مثبت ( RD+ ): زمانی اتفاق می افتد که نمودار قیمت کفی پایین تر از کف قبلی یا هم تراز با آن تشکیل می دهد اما اندیکاتور کفی بالاتر از کف قبلی خودش را می سازد. این اتفاق به معنی تضعیف شدن روند نزولی است و احتمال برگشت روند در آینده نزدیک وجود دارد.
واگرایی معمولی منفی ( RD- ): زمانی اتفاق می افتد که نمودار قیمت سقفی بالا تر از سقف قبلی یا هم تراز با آن تشکیل می دهد اما اندیکاتور سقفی پایین تر از سقف قبلی خودش را می سازد. این اتفاق به معنی تضعیف شدن روند صعودی است و احتمال برگشت روند در آینده نزدیک وجود دارد.

در تصویر بالا نمونه از واگرایی معمولی مثبت و واگرایی معمولی منفی را مشاهده می کنید که منجر به تغییر روند سهم ها شده اند.

واگرایی مخفی در RSI

واگرایی مخفی نشان دهنده ی تقویت روند فعلی بازار است و برای فعالان بازار به عنوان سیگنالی برای ادامه روند بازار می باشد.

واگرایی مخفی مثبت ( HD+ ): شاخص مقاومت نسبی (RSI) زمانی اتفاق می افتد که نمودار قیمت کفی بالا تر از کف قبلی خود بزند ولی اندیکاتور کفی پایین تر از کف قبلی خودش بسازد. این حالت نشان دهنده ی ادامه دار شدن روند صعودی سهم خواهد بود.

واگرایی مخفی منفی ( HD- ): زمانی اتفاق می افتد که نمودار قیمت سقفی پایین تر از سقف قبلی خود بزند ولی اندیکاتور سقفی بالاتر از سقف قبلی خودش بسازد. این حالت نشان دهنده ی ادامه دار شدن روند نزولی سهم خواهد بود.

در تصویر بالا نمونه از واگرایی مخفی مثبت و واگرایی مخفی منفی را مشاهده می کنید که منجر به ادامه روند سهم ها شده اند.

برای مطالعه بیشتر:

مخترع اسیلاتور RSI جی ولز ویلدر است که در سال ۱۹۷۸ در کتاب معروفش “مفاهیم جدید در تحلیل تکنیکال” این اسیلاتور محبوب و کاربردی را به عنوان سیستمی جدید در بررسی و نحوه خرید و فروش سهام معرفی کرد.

وب سایت خبری اپ آگهی

پیش بینی قیمت طلا در بازار؛ افزایش یا کاهش؟ – خبرگزاری تابناک

به گزارش ایسنا به نقل از ترکیش، بانک مرکزی جمهوری ترکیه (CBRT) به بانک مرکزی تبدیل شده که بیشترین خرید طلا را در هفت ماهه نخست سال جاری میلادی انجام داده زیرا تقاضای بانک مرکزی برای طلا در ماه جولای همچنان قوی بوده است. داده های شورای جهانی طلا نشان می دهد که بانک مرکزی […]

شروع صبح با “قرآن کریم”؛ صفحه ۷۴+صوت

شروع صبح با “قرآن کریم”؛ صفحه ۷۴+صوت – اپ آگهی پربازدیدترین ها

روزنامه ۱۹دی – ورود خودروهای وارداتی به بازار ایران از آذرماه

اپ آگهی – امید قالیباف در یک برنامه تلویزیونی، گفت: بر اساس آئین نامه واردات، شرکت‌های مشمول واردات خودرو باید تقاضای خود را تا ۱۹ شهریور ماه به وزارت صنعت، معدن و تجارت ارائه دهند. سخنگوی وزارت صنعت، معدن و تجارت افزود: بر این اساس تقاضاهای ارائه شده از سوی شرکت‌های متقاضی، توسط وزارت صمت […]

اربعین ۱۸ شهریور ۱۴۰۱ | تجارت نیوز

به گزارش اپ آگهی، صدور گذرنامه موقت ویژه اربعین نیز متوقف شد، اما گذرنامه‌ها طبق روال قبل صادر می‌شوند.به نقل از ایسنا، وزیر کشور از زائران اربعین حسینی خواست: حتما حرکت خود را به سمت مرزهای غربی تا اطلاع ثانوی و رفع مشکل در طرف مرزهای عراقی به تاخیر بیاندازند.احمد وحیدی گفت: به دلیل اینکه […]

آپتیمیزم (Optimism) چیست؟ – رمز ارز

اتریوم اولین بلاک چینی بود که فناوری قراردادهای هوشمند و اپلیکیشن‌های غیرمتمرکز (ِDapp) را معرفی کرد. با وجود رقبای متعدد، این زنجیره همچنان گزینه اول بسیاری از توسعه‌دهندگان برای توسعه اپلیکیشن‌های غیرمتمرکز به‌شمار می‌رود. بااین‌حال، اگر فقط یک‌ بار از این بلاک چین استفاده کرده شاخص مقاومت نسبی (RSI) باشید، احتمالاً شاهد تأخیر در پردازش تراکنش‌ها و کارمزدهای زیاد […]

رمز ارز لیدو (LDO) چیست؟ با نمودار و قیمت لحظه ای آن

فهرست این مقاله قیمت لحظه ای رمز ارز لیدو (LDO) نمودار لحظه ای رمز ارز لیدو (LDO) ارتقای Eth به ETH 2.0 بسیاری از چالش‌های شبکه اتریوم را رفع کرده است؛ با این حال، ETH 2.0 هنوز در مرحله اولیه خود بوده و با مسائل و مشکلاتی مواجه است؛ برای مثال به‌منظور تبدیل‌شدن به یک […]

تجهیز و نوسازی 150 هکتار از اراضی زیر دست سدهای مخزنی استان مرکزی

علی صفری در گفت وگو با خبرنگار فارس در اراک اظهار کرد: 20 درصد از صنعت کشور مربوط به صنعت غذایی است که حمایت، توسعه و هدایت این صنعت بر عهده جهاد کشاورزی است. وی تصریح کرد: یکی از چالش‌های حوزه تولید محصولات کشاورزی در کشور تولید گران محصولات است، این در حالی است که […]

قیمت جدید خرید تضمینی گندم اعلام شد – ایسنا

به گزارش خبرگزاری برنا، علیرضا مهاجر، معاون زراعت وزیر جهاد کشاورزی درباره الگوی کشت و حمایت از تولید محصولات کشاورزی در سال زراعی جدید گفت: سال زراعی جدید را با سخنرانی ریاست محترم جمهور شروع کردیم ان شاء الله که بتوانیم در سال زراعی 1402-1401 تا آنجایی که امکان دارد نیاز کشور را به محصولات […]

آمریکا موشک مینت‌من-۳ پرتاب کرد

آمریکا موشک مینت‌من-۳ پرتاب کرد – اپ آگهی پربازدیدترین ها

مجوز دسترسی ندارید.

شما به این صفحه دسترسی ندارید. شما به طور خودکار به صفحهٔ اول هدایت خواهید شد. برای دسترسی سریع‌تر بر روی خانه یا جستجو کلیک کنید. چهارشنبه ۱۶ شهریور ۱۴۰۱ – ۱۴:۲۶:۲۷ (وقت ایران) – اپ آگهی.

آخرین اخبار

شاخص قدرت نسبی (RSI) چیست و چگونه می توان از آن در تحلیل قیمت استفاده کرد؟

تجزیه و تحلیل تکنیکال اساسا بررسی رویدادهای قبلی بازار، به عنوان روشی برای امتحان و پیش بینی روندهای آینده قیمتی است. از بازارهای سنتی گرفته تا بازار مربوط به ارزهای رمزنگاری، بیشتر معامله گران برای انجام تحلیل های خود از ابزارهای مختلفی استفاده می کنند که RSI یکی از آنهاست.

شاخص قدرت نسبی از جمله شاخص های تحلیل تکنیکال است که در اواخر دهه ۱۹۷۰ به عنوان ابزاری معرفی شد که معامله گران می توانند از آن برای بررسی عملکرد یک سهام در طی یک دوره زمانی معین استفاده کنند. این شاخص اساسا نوسان سنج حرکت است و میزان حرکات قیمتی و همچنین سرعت(مقدار نوسان) این حرکات را اندازه گیری می کند. RSI بسته به جایی که معامله گر استفاده می کند و نوع معاملات وی، می تواند یک ابزار بسیار مفید باشد.

شاخص قدرت نسبی یا RSI توسط جی ولز ویلدر در سال ۱۹۷۸ معرفی شد. وی تعریف این شاخص را در کتاب خود به نام “مفاهیم جدید سیستم معاملاتی تکنیکال” به همراه سایر شاخص های تکنیکال مثل پارابولیک سار(Parabolic SAR)، میانگین محدوده واقعی(ATR) و شاخص میانگین جهت دار(ADX) ارائه داد.

ویلدر قبل از این که یک تحلیلگر فنی شود، به عنوان مهندس مکانیک و مشاور املاک فعالیت می کرد. وی انجام معاملات سهام را در حدود سال ۱۹۷۲ آغاز کرد، شاخص مقاومت نسبی (RSI) اما خیلی موفق نبود. چند سال بعد ویلدر تجارب و تحقیقات خود را در قالب فرمول های ریاضی و شاخص هایی که بعدها توسط معامله گران سراسر جهان تایید شد، گردآوری نمود. این کتاب تنها در ۶ ماه نوشته شد و علیرغم آن که قدمت آن به دهه ۱۹۷۰ بازمی گردد، اما هنوز هم مرجع بسیاری از معامله گران است.

شاخص RSI چگونه کار می کند؟
به طور پیش فرض، RSI تغییرات قیمت یک دارایی را در طی یک دوره ۱۴ تایی(۱۴ روز برای نمودارهای روزانه یا ۱۴ ساعت برای نمودارهای ساعتی و غیره) اندازه گیری می کند. در این شاخص از تقسیم میانگین سودی که دارایی در بازه زمانی مشخص داشته بر میانگین ضرری که در همان بازه زمانی داشته، استفاده می شود. مقدار RSI بین ۰ تا ۱۰۰ متغیر است.

همانطور که گفته شد شاخص قدرت نسبی یک شاخص اندازه گیری حرکت است که میزان تغییر قیمت را اندازه گیری می کند. افزایش شتاب حرکتی و افزایش قیمت، نشان می دهد که سهام یا دارایی به طور فعال در بازار خرید می شود. اگر حرکت نزولی باشد، یعنی فشار فروش افزایش یافته است.

RSI همچنین یک شاخص نوسانی است و این امکان را فراهم می کند تا معامله گران بتوانند نقطه خرید و فروش بیش از حد را در بازار شناسایی کنند. این شاخص، قیمت دارایی را در یک دوره ۱۴ تایی با نمره ۰ تا ۱۰۰ ارزیابی می کند. اگر مقدار RSI برابر یا کمتر از ۳۰ باشد نشان می دهد که احتمالا دارایی به سمت سطح کف یا فروش بیش از حد پیش می رود. مقدار ۷۰ یا بالاتر نشان می دهد که دارایی در حال رسیدن به بالاترین قیمت یا خرید بیش از حد در آن دوره زمانی است.

RSI
اگر چه تنظیمات RSI به طور پیش فرض برای یک دوره ۱۴ تایی است، اما معامله گران ممکن است برای افزایش حساسیت دوره زمانی کمتر یا کاهش حساسیت دوره زمانی بیشتری را انتخاب کنند. بنابراین RSI در یک دوره زمانی ۷ روزه نسبت به ۲۱ روزه حساسیت بیشتری دارد. علاوه بر این برای دوره های زمانی کوتاه مدت، مقدار RSI برای مشخص شدن نقطه فروش یا خرید بیش از حد باید ۲۰ و ۸۰ (به جای ۳۰ و ۷۰) در نظر گرفته شود. به این ترتیب احتمال دریافت سیگنال های کاذب کمتر است.

نحوه استفاده از RSI در واگرایی
علاوه بر مقادیر ۳۰ و ۷۰ شاخص قدرت نسبی که می تواند شرایط فروش و خرید بیش از حد را نشان دهد، معامله گران از RSI برای پیش بینی احتمال معکوس شدن روند و یا یافتن نقطه سطح حمایت و مقاومت استفاده می کنند. این عملکرد مبتنی بر واگرایی صعودی و نزولی است.

واگرایی صعودی شرایطی است که قیمت و مقدار RSI در جهت مخالف یکدیگر حرکت کنند. بنابراین مقدار RSI افزایش می یابد و به سطوح بالاتری می رسد در حالی که قیمت در حال افت است و به سطوح پایین خود تنزل می یابد. این در واقع واگرایی صعودی نامیده می شود و نشان می دهد که با وجود کاهش قیمت، قدرت خرید افزایش می یابد.

در مقابل، واگرایی نزولی زمانی است که علیرغم افزایش قیمت تمایلات بازار نزولی است. بنابراین مقدار RSI افت می کند و به سطوح پایین تر می رسد، در حالی که قیمت رو به افزایش است و به سطوح بالاتر می رسد. در نتیجه احتمال افت قیمت زیاد است.

البته به خاطر داشته باشید که اختلافات RSI در جریان نوسانات شدید بازار چندان قابل اعتماد نیستند. به همین دلیل واگرایی RSI برای بازارهای کم نوسان مناسب تر است.

نتیجه گیری
چندین فاکتور مهم هنگام استفاده از شاخص قدرت نسبی وجود دارد که می تواند به شما کمک کند. مثل تنظیمات مقدار یا امتیاز(۳۰ و ۷۰) و واگرایی صعودی یا نزولی. با این حال همیشه باید در نظر داشته باشید که هیچ شاخص فنی ۱۰۰% کارآمد نخواهد بود، به خصوص اگر به تنهایی استفاده شود. بنابراین معامله گران حرفه ای برای جلوگیری از دریافت سیگنال های اشتباه باید از شاخص RSI به همراه سایر شاخص ها استفاده کنند.

آشنایی با اندیکاتور RSI

سنا نجفیان چهارشنبه 28 خرداد 1399

در اصل، RSI یک نوسان‌سنج مومنتوم است که میزان حرکات قیمت و سرعت (velocity) این حرکات را اندازه‌گیری می‌کند. RSI می‌تواند با توجه به تجربه و تنظیمات تریدینگ یک تریدر، به ابزاری بسیار کاربردی تبدیل شود. شاخص قدرت نسبی در سال 1978 توسط J. Welles Wilder خلق شد.

این شاخص در کتاب او به‌نام «مفاهیم جدید در سیستم‌های ترید تکنیکال»، همراه با چند اندیکاتور تحلیل تکنیکال دیگر، مثل SAR پارابولیک، ATR (برد واقعی میانگین) و ADX (شاخص حرکت جهت‌دار میانگین) معرفی شده بود. وایلدر، قبل از این‌که به یک تحلیلگر تکنیکال تبدیل شود، به‌عنوان یک مهندس مکانیک و مشاور املاک کار می‌کرد.

بیشتر بخوانید: روانشناسی معاملاتی بیت کوین

او در حوالی سال 1972، ترید در بازار شاخص مقاومت نسبی (RSI) سهام را آغاز کرد، اما آنچنان موفق نبود. چند سال بعد، وایلدر تحقیقات و تجربیات خود را در زمینه ترید، به فرمول‌های ریاضی و اندیکاتورهایی تبدیل کرد که بعدها توسط بسیاری از تریدرها در سراسر دنیا، پذیرفته شدند. این کتاب فقط در 6 ماه تولید شده است و باوجود این‌که در دهه 1970 نوشته شده، هنوز هم مرجع بسیاری از تحلیلگران و تریدرها است.

اندیکاتور RSI چطور کار می‌کند؟

به‌صورت پیشفرض، شاخص RSI تغییرات قیمت یک دارایی را در بازه‌های زمانی 14 واحدی (14 روز در نمودارهای روزانه، 14 ساعت در نمودارهای ساعتی و . ) اندازه‌گیری می‌کند. این فرمول، میانگین میزان افزایشی را که قیمت در طول این بازه داشته (سود)، بر متوسط ضرری که متحمل شده تقسیم می‌کند و این داده‌ها را در مقیاس 0 تا 100 نمایش می‌دهد.

همانطور که ذکر شد، RSI یک اندیکاتور مومنتوم است، که نوعی ابزار تحلیل تکنیکال بوده و نرخ تغییرات قیمت (یا هر نوع داده) را محاسبه می‌کند. وقتی که مومنتوم افزایش پیدا کرده و قیمت بالا می‌روند، نشان می‌دهد که آن سهام به‌صورت فعالی در بازار خریده می‌شود. اگر مومنتوم به سمت پایین حرکت کند، نشانه افزایش فشار فروش خواهد بود.

بیشتر بخوانید: معاملات مارجین (Margin Trading)

RSI همچنین یک اندیکاتور نوسان‌‌سنج است که به تریدرها کمک می‌کند نقاط خرید یا فروش بیش از حد را در وضعیت‌های مختلف بازار شناسایی کنند. این اندیکاتور قیمت دارایی را در مقیاس 0 تا 100 ارزیابی می‌کند، که درمورد بازه‌های 14 واحدی است. درحالی‌که شاخص RSI 30 یا کمتر، نشان می‌دهد که یک دارایی احتمالا به نقطه کف (فروش بیش از حد) نزدیک است، رسیدن به امتیاز بالای 70، نشان می‌دهد که احتمالا قیمت دارایی به نقطه اوج خود (خرید بیش از حد) در آن بازه زمانی نزدیک می‌باشد.

با وجود این‌که حالت پیش‌فرض شاخص مقاومت نسبی (RSI) تنظیمات شاخص RSI دوره‌های 14 تایی است، تریدرها ممکن است آن‌ را تغییر دهند تا حساسیت را بالاتر ببرند (تعداد واحدهای دوره را کم کنند) یا حساسیت را کاهش دهند (واحدهای هر دوره را بیشتر کنند). به‌همین دلیل، یک RSI هفت روزه، در مقایسه با 21 روزه، حساسیت بیشتری نسبت به تحرکات قیمت دارد. همچنین، در خصوص تریدهای کوتاه‌مدت، به جای 30 و 70، 20 و 80 به‌عنوان فروش و خرید بیش از حد در نظر گرفته می‌شوند.

چطور براساس واگرایی، از RSI استفاده کنیم؟

علاوه بر RSI امتیاز 30 و 70، که نشان‌دهنده وضعیت بیش از حد فروخته‌شده و بیش از حد خریده‌شده در بازار هستند، تریدرها همچنین از RSI برای امتحان و پیش‌بینی معکوس شدن روند یا شناسایی سطوح حمایت و مقاومت استفاده شاخص مقاومت نسبی (RSI) می‌کنند. این روش، بر اساس چیزی که به‌اصطلاح واگرایی گاوی و خرسی نامیده می‌شود، انجام می‌گردد.

یک واگرایی گاوی حالتی است که قیمت و امتیاز شاخص RSI در خلاف جهت یکدیگر حرکت می‌کنند. پس امتیاز RSI افزایش پیدا می‌کند و کف‌های بالاتری را ایجاد می‌نماید، درحالی که قیمت افت پیدا کرده و کف‌های پایینتری را ایجاد می‌سازد. این یک واگرایی گاوی (صعودی) نامیده می‌شود و نشان می‌دهد که نیروی خرید درحال قوی‌تر شدن است، با وجود این‌که قیمت روندی نزولی دارد.

بیشتر بخوانید: تعداد شرکت های سرمایه گذار در ارزهای دیجیتال دو برابر شده است!

در مقابل، واگرایی خرسی نشان می‌دهد که با وجود افزایش قیمت، بازار در حال ازدست دادن مومنتوم است. به همین خاطر، امتیاز RSI کاهش پیدا می‌کند و سقف‌های پایین‌تری را ایجاد می‌کند، درحالی‌که قیمت در حال افزایش بوده و سقف‌های بالاتری را ایجاد نموده است.

جمع‌بندی

هنگام استفاده از شاخص قدرت نسبی یا RSI، عوامل متعددی وجود دارند که باید به آن‌ها توجه شود، مثلا تنظیمات، امتیازات مهم (30 و 70) و واگرایی‌های گاوی و خرسی. با این وجود، باید همیشه به‌خاطر داشت که هیچ اندیکاتور تکنیکالی 100 درصد کارا و دقیق نیست، خصوصا اگر به ‌تنهایی استفاده شود. لذا تریدرها همواره باید از شاخص RSI در کنار سایر اندیکاتورها استفاده کنند، تا از مشاهده سیگنال‌های اشتباه جلوگیری شود.

شاخص آر اس آی چیست؟همه چیز درباره آر اس آی

آر اس آی یا شاخص قدرت نسبی (به انگلیسی Relative Strength Index) که به طور خلاصه RSI خوانده می‌شود یک اندیکاتور برای سنجش بزرگی تغییرات اخیر قیمت است.

شاخص قدرت نسبی یکی از محبوب‌ترین اندیکاتورهاست که توسط J. Welles Wilder ایجاد شده است.

ویکی‌پدیا در مورد آر اس آی اینطور نوشته شده:

شاخص قدرت نسبی تمثیل انرژی درونی سهم برای حرکت به سمت بالاست، یا اینکه به دلیل فقدان انرژی لازم افت خواهد کرد.

در واقع کار اصلی RSI این است که تشخیص وجود وضعیت بیش‌خرید (overbought) و بیش‌فروش (oversold) در یک دارایی را آسان کند.

بیش‌خرید وضعیتی است که بازار، بیش از یک اندازه به یک دارایی علاقه نشان‌داده و خرید زیادی در آن دارایی صورت گرفته است. بیش‌فروش وضعیتی است که بازار، بیش از اندازه یک دارایی را به فروش رسانده و علاقه کمی نسبت به آن دارایی وجود دارد.

از اندیکاتور RSI در تحلیل تکنیکال بازارهای سهام، کالا و سایر بازارهای مالی استفاده می‌شود.

شرح بیشتر RSI

فرمول محاسبه شاخص قدرت نسبی به شرح زیر است:

RSI = 100 – 100 / (1 + RS)

RS: منفعت متوسط دوره رو به بالا در بازه زمانی (تایم فریم) مشخص / متوسط زیان حرکت رو به پایین دارایی در یک بازه زمانی مشخص

RSI یک ارزیابی نسبی از قدرت اخیر تحرکات قیمت یک ورقه بهادار ارائه می‌دهد، بنابراین یک اندیکاتور مومنتوم محسوب می‌شود.

مقدار RSI بین 0 تا 100 نوسان می‌کند و تایم فریم پیش‌فرض برای مقایسه دوره‌های نزولی و صعودی 14 روز کاری است.

تفسیر سنتی RSI به این صورت است که وقتی RSI به بیش از 70 می‌رسد، معامله‌گران وضعیت موردنظر را به عنوان وضعیت بیش‌خرید در نظر می‌گیرند که احتمال معکوس شدن روند یا پولبک وجود دارد.

و وقتی که RSI به پایین‌تر از 30 می‌رسد، این وضعیت را به عنوان بیش‌فروش تلقی می‌کنند که می‌تواند نشانه‌ای از صعودی شدن روند یا اصلاح قیمت به سمت بالا باشد.

کاربرد اندیکاتور RSI در تحلیل تکنیکال

شما برای استفاده از این اندیکاتور نیازی به دانستن فرمول آن و حتی مفهوم آن ندارید! این خاصیت نه فقط برای RSI، که خاصیتی است که تمام اندیکاتورها از ان بر خوردارند. در واقع می‌توان گفت استقبال بسیار زیادی که از اندیکاتورها در تحلیل تکنیکال می‌شود معلول همین نکته است. شما میتوانید بدون آگاهی از فرمول و مفهوم یک اندیکاتور از آن استفاده کنید. تنها باید با قواعد کار آشنا باشید.

اندیکاتور RSI کاربردهای متنوعی در تحلیل تکنیکال دارد. این کاربردها شامل موارد زیر است:

پیدا کردن مناطق اشباع خرید و فروش

دریافت سیگنال‌های خرید و فروش

پیدا کردن واگرایی‌ها در قیمت

در شکل زیر نمودار هفتگی سهام ایران خودرو را مشاهده می‌کنید

نکاتی برای استفاده از آر اس آی

تحرکات شدید و ناگهانی قیمت می‌تواند سیگنال‌های خرید و فروش اشتباه را در RSI ایجاد کند. بنابراین بهتر است اندیکاتور آر اس آی با سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده شود و فقط به این اندیکاتور تکیه نشود.

برخی از معامله‌گران برای خلاص شدن از دست سیگنال‌های اشتباه در RSI، مقادیر نقاطی که به عنوان بیش‌خرید و بیش‌فروش عنوان شد را دورتر در نظر می‌گیرند.

مثلا به جای اینکه عدد 70 را به عنوان بیش‌خرید و 30 را به عنوان بیش‌فروش تلقی کنند، محدوده 80 را منطقه بیش‌خرید و منطقه 20 را به عنوان بیش‌فروش در نظر می‌گیرند.

اندیکاتور شاخص قدرت نسبی اغلب با سایر ابزارهایی مانند خطوط روند و حمایت و مقاومت استفاده می‌شود.

بررسی واگرایی‌های احتمالی بین قیمت و اندیکاتور RSI یکی از روش‌های فیلترکردن اشتباهات احتمالی در این اندیکاتور است.

واگرایی زمانی اتفاق می‌افتد که قیمت یک ورقه بهادار یک سقف یا کف جدید تشکیل دهد ولی RSI، متناظر با این تغییر قیمت حرکت نکند (مثلا قیمت یک سقف جدید تشکیل دهد ولی روند RSI نزولی باشد و بالعکس).